概要
- Electronic Arts (EA) が PIF、Silver Lake、Affinity Partners による 約550億ドル の買収合意を発表
- 株主には 1株あたり210ドル の現金が支払われ、未影響株価に対して 25%のプレミアム
- この取引は 史上最大規模の現金買収案件
- 取引完了後、EAは 非公開企業 となり、CEOは Andrew Wilson が継続
- 買収は 2027年度第1四半期 に完了予定、規制当局・株主承認が必要
EA、PIF・Silver Lake・Affinity Partnersによる550億ドル買収合意
- EA はPIF、Silver Lake、Affinity Partnersからなる コンソーシアム による 全株式取得 の最終合意を発表
- 取引総額は 約550億ドル、 エンタープライズバリュー として算出
- 株主には 1株210ドル の現金支払い、 2025年9月25日 の未影響株価(168.32ドル)に 25%プレミアム 付与
- PIF は既存の9.9%持分をロールオーバーし、引き続き出資者として残留
- この買収は 史上最大規模の現金スポンサー型非公開化取引 となる
買収の狙いと今後の展開
- EA の成長・イノベーション加速、 エンターテインメントの未来構築 が目的
- PIF、Silver Lake、Affinity Partners はゲーム・エンタメ・スポーツ分野に豊富な経験とネットワークを持つ
- フィジカルとデジタルの融合、ファンエンゲージメント強化、新たな成長機会の創出を目指す
- EA は引き続き Redwood City(カリフォルニア)本社、 Andrew Wilson がCEOとして経営継続
主要関係者コメント
- EA CEO Andrew Wilson :「チームの創造性と情熱により、世界的なIPと価値を築いた。今後もパートナーと共に新たな体験を創造し続ける」
- PIF Turqi Alnowaiser副総裁 :「PIFはグローバルなゲーム・eスポーツ分野で独自の立ち位置。EAの長期成長と業界革新を推進」
- Silver Lake Egon Durban共同CEO :「EAはインタラクティブエンタメのリーダー。今後も事業成長とイノベーションを積極支援」
- Affinity Partners CEO Jared Kushner :「EAのビジョンとマネジメントを高く評価。今後の展開に大きな期待」
- EA取締役会独立リードディレクター Luis A. Ubiñas :「株主に即時かつ確実な価値をもたらし、EAの未来への基盤を強化」
取引詳細と資金調達
- EA取締役会が承認、 2027年度第1四半期 の完了を見込む
- 規制当局・株主の承認 が必要条件
- 取引完了後、 EA株式は上場廃止、非公開企業へ
- 資金調達は PIF、Silver Lake、Affinity Partners の現金出資(約360億ドル)+ JPMorgan Chase による 200億ドルの債務調達 (うち180億ドルはクロージング時点で実行予定)
- 取引完了後も EA本社・経営体制は維持
アドバイザー・法律顧問
- EA側ファイナンシャルアドバイザー :Goldman Sachs & Co. LLC
- EA側法務顧問 :Wachtell, Lipton, Rosen & Katz
- コンソーシアム側法務顧問 :Kirkland & Ellis LLP(PIF主担当)、Gibson, Dunn & Crutcher LLP(PIF専門)、Latham & Watkins LLP・Simpson Thacher & Bartlett LLP(Silver Lake担当)、Sidley Austin LLP(Affinity Partners担当)
- コンソーシアム側ファイナンシャルアドバイザー :J.P. Morgan Securities LLC
今後のIR・開示方針
- 2026年度第2四半期決算発表(2025年10月28日予定) はプレスリリースのみ、カンファレンスコール・ウェブキャストは実施せず
Electronic Arts(EA)会社概要
- インタラクティブエンターテインメント分野のグローバルリーダー
- 2025年度GAAP純収益:約75億ドル
- 主力ブランド: EA SPORTS FC™、Battlefield™、Apex Legends™、The Sims™、Madden NFL、Need for Speed™、Dragon Age™、Titanfall™、Plants vs. Zombies™、EA SPORTS F1®
- 詳細は www.ea.com/news 参照
各投資家の概要
- PIF :サウジアラビア主導の世界有数の投資ファンド。ゲーム・eスポーツ分野を重点投資領域と位置づけ、経済多角化とリターン創出を推進
- Silver Lake :世界的なテクノロジー投資会社。運用資産・コミットメント総額1100億ドル超、グローバルに約44.8万人を雇用するポートフォリオ企業を保有
- Affinity Partners :2021年設立、Jared KushnerがCEOのマイアミ拠点投資会社。運用資産54億ドル超、成長株式・金融サービス・テクノロジー分野に注力
注意事項・今後の手続き
- 本リリースには 将来予想に関する記述 が含まれる。実際の結果は様々なリスク要因により大きく異なる可能性
- 取引に関する詳細・リスクは SEC提出書類 (Form 10-K、10-Q、8-K等)を参照
- 取引関連の プロキシステートメント(委任状説明書) は今後SECに提出予定、株主は内容を必ず確認推奨
- 追加情報・問い合わせ先は EA公式IRサイト (https://ir.ea.com)、 SEC公式サイト (https://www.sec.gov)を参照
問い合わせ先
- EA IR担当 :Andrew Uerkwitz(auerkwitz@ea.com / 650-674-7191)
- EA広報担当 :Justin Higgs(jhiggs@ea.com / 925-502-9253)、FGS Global(ea@fgsglobal.com)
- コンソーシアム広報担当 :FGS Global(psa@fgsglobal.com)
本件は、EAの歴史的な転換点となる大型買収案件。今後の規制・承認プロセスや、EAの新たな成長戦略に注目が集まる